养老新途径来了！四大行率先开展特定养老储蓄试点，你要试试么？

作者：健康乡村

发布时间：2022-08-21 16:30

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养老一直是我们很多人非常关注的一个话题，毕竟谁都有年纪大了的时候，因此如何保障我们的老年生活成为很多人非常关心的一件事。

就比如说前不久，浙江杭州一位27岁的年轻小伙，由于拆迁补偿10年社保缴费年限的缘故，年纪轻轻的他现如今已经缴满了15年的社保，要不是距离退休年龄还有很长一段时间，他现在都可以直接退休领养老金了。

不过话说回来，虽说拆迁补偿十年的社保缴费年限，但是这不代表缴满十五年的社保就可以安枕无忧的等待退休。

要知道我们的养老保险可是遵循多缴多得，长缴多得的原则，即便你的缴费年限够了，但是如果你的养老金个人账户累计余额很少，退休时所能领到的养老金还是会非常的低。

而且养老并不是说单靠养老金就足够了，确实，现如今很多人的退休养老金差不多都在两千块钱以上，满足自身的基本养老是没什么问题了，但人的年纪一大，身体就不可避免的会出现这样那样的各种问题，此时我们单靠养老金是不够的，这个时候，我们就需要想办法给自己增添新的养老途径。

前不久，中国银保监会和人民银行发布了《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》，将在今年的11月份左右，由中、农、工、建四大银行在合肥、成都、西安、广州、青岛这五座城市开展特定养老储蓄试点工作。

单从属性上来说，它与我们平时的储蓄存款是一样的，同样是储蓄产品，而非理财产品，是受到存款保险的保护的，而且单个银行的储蓄额最高不能超过50万元。

说到这，可能有很多人都不太了解，特定养老储蓄产品与我们的普通储蓄究竟有哪些区别？它有哪些优势。

首先，我们平时的储蓄产品，它的最高储蓄时间也就三五年，而特定养老储蓄产品不同，他的储蓄期限氛围五年、十年、十五年以及二十年这四个档次，产品利率要略高于银行的五年期定期存款。

说到这，可能很多人还没意识到这款储蓄产品究竟好在哪里，要知道随着我国经济的不断放缓，我们的银行存款利率也是不断下调的，你能想象上世纪我们的银行存款利率甚至高达12%么？

可以说随着经济的不断发展，银行存款利率不断下降是一种必然趋势，要知道欧美的银行存款利率就非常的低，甚至在有的地方，银行存款甚至已经进入负利率的时代。

而特定养老储蓄产品的利息能直接锁定在现在的某个利率上，这相当于直接锁定未来二十年的存款利率，而且相比于其他投资理财产品而言，没有任何的风险，甚至还可能有免税等政策福利，可以说非常的让人省心和放心。

对于很多人来说，特定养老储蓄产品真的可以算得上是一款不错的养老储蓄手段，对于那些手上有闲钱的人来说，选择特定养老储蓄产品也是一种不错的养老新途径。

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四大行率先试点 特定养老储蓄将面市

作者：新浪财经

发布时间：2022-08-06 03:09

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来源：中国经营报

本报记者 张漫游 北京报道

继养老理财产品之后，又一养老储备产品——“特定养老储蓄产品”即将于2022年11月20日起，由工、农、中、建四家大型银行在合肥、广州、成都、西安和青岛五个城市开展试点。

从养老理财发行机构扩容，到个人养老金制度的推出，再到特定养老储蓄试点，今年以来，我国养老金融体系正在加速完善。

近年来，伴随我国人口老龄化程度不断加深，养老金话题日渐引人关注。长期以来，我国养老体系三支柱发展不均衡，过度依赖第一支柱，导致第二三支柱发展缓慢，且我国养老资金运用规模有限、运营效率不足的问题亦逐步显现，加速完善我国养老金融体系建设迫在眉睫。

养老第三支柱再添新品

近日，中国银保监会和中国人民银行联合发布《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》（以下简称“《通知》”），启动特定养老储蓄试点。《通知》明确，单家银行试点规模不超过100亿元，试点期限为一年。

与一般的储蓄存款相比，招联金融首席研究员董希淼分析称，特定养老储蓄产品具有期限长、品种多、利率高等特点。

《通知》指出，特定养老储蓄产品包括整存整取、零存整取和整存零取三种类型，产品期限分为5年、10年、15年和20年四档，产品利率略高于大型银行五年期定期存款的挂牌利率，储户在单家试点银行特定养老储蓄产品存款本金上限为50万元。

《中国经营报》记者梳理发现，目前四大国有银行公示的5年期定期存款利率均为2.75%。

中国养老金融50人论坛（CAFF50）发布的《中国养老金融调查报告（2021）》显示，超过半数的调查对象选择银行存款作为财富积累的手段，其次是商业养老保险（27.98%）、银行理财（26.27%）、房产（21.69%）、基金（15.59%），也有部分调查对象通过企业年金和职业年金、股票、信托、国债等方式进行养老财富储备。

中国银行研究院博士后杜阳认为，此次特定养老储蓄试点工作的开展，将有助于织牢兜底性养老服务网，促进和规范发展第三支柱养老金融供给。

第七次人口普查结果显示，我国60岁及以上人口已达2.64亿，占总人口的18.7%，其中65岁及以上人口超1.9亿，占总人口的13.5%。随着我国的人口老龄化趋势逐渐加深，人民群众的养老需求日益增长，第三支柱养老金融供给不足的情况逐渐凸显。

“目前，我国三支柱养老金融体系发展不平衡问题较为突出。”杜阳指出，在第一支柱方面，根据《2021年度人力资源和社会保障事业发展统计公报》披露的数据，截至2021年末，参加基本养老保险人数突破10亿人，占15岁以上总人口数的比重接近90%；第二支柱方面，截至2021年末，全国有11.75万户企业建立企业年金，参加职工2875万人，年末企业年金投资运营规模为2.61万亿元；第三支柱方面，主要有养老储蓄、商业养老保险以及养老理财等金融产品，但上述产品均处于发展阶段，规模较小，难以满足老龄群体的多元化金融需求。

中国保险行业协会发布的《中国养老金第三支柱研究报告》预测，未来5~10年时间，我国养老金缺口将扩大至8万亿~10万亿元。

另外，《通知》还要求试点银行做好产品设计、内部控制、风险管理和消费者保护等工作，保障特定养老储蓄业务稳健运行。其中，要充分发挥商业银行储蓄业务优势，推出符合长期养老需求、充分体现养老功能的特定养老储蓄产品，推动特定养老储蓄业务规范健康发展，满足人民群众差异化养老金融需求。

收益率和稳定性是核心

4月21日，国务院办公厅发布《关于推动个人养老金发展的意见》（以下简称“《意见》”），确定了我国个人养老金制度的参加范围、制度模式等，标志着探讨多年的养老金第三支柱建设有了实质性进展，社保基金、公募基金公司、保险公司、银行理财子公司将更加深入地参与到个人养老金建设中。

在监管层的呼吁下，近年来，养老金融产品日益丰富，包括养老理财、特定养老储蓄、养老保险、养老目标基金等。

除养老储蓄外，各家金融机构已经对养老产品展开了积极布局。如7月30日，银保监会副主席梁涛在“2022青岛·中国财富论坛”上透露，去年以来，银保监会正式启动养老理财产品试点，目前已有23.1万投资者累计认购养老理财超过600亿元；截至今年一季度末，交通银行旗下交银基金发行的两只养老目标基金规模超225亿元，市场规模占比超21%。

中金公司分析认为，与其他养老金融产品对比，特定养老储蓄产品利率相对偏低。目前个税递延型商业养老保险中，收益确定型和收益保底型产品利率主要为3.5%和2.5%，首批试点的专属商业养老保险稳健型账户保底利率为2%~3%，养老理财产品业绩比较基准为5%~8%。

针对特定养老储蓄产品，比较适合拥有长期闲置资金的稳健型或保守型投资者参与。西部证券研报指出，银行系产品中，养老储蓄产品聚焦低风险偏好客群需求，与银行个人客户匹配度高，预计客户转换成本最低；养老理财产品对风险偏好更高的客群实现有效覆盖。拉长期限来看，随着投资者教育的持续深入，产品的长期收益率表现及收益的稳定性成为吸引客户的核心优势。

针对养老理财产品，融360数字科技研究院分析师刘银平分析称，养老理财产品的优势在于比储蓄产品、普通理财产品收益更高，且净值波动整体不大，风险相对可控。

“养老理财产品采用收益平滑基金模式作为特别风险管理或风险保障机制，同时可以投资非标产品并采取摊余成本法估值，使得净值波动大大降低，回撤幅度大幅缩小，有助于鼓励投资者长期持有。”中信证券明明债券研究团队分析指出。

对于养老保险和养老目标基金产品，刘银平认为，养老保险的优势在于起步较早，已经有了较为丰富的投资经验和成熟的客群，产品稳定性也相对较高；养老目标基金的优势在于投资回报率可能更高，不过投资者也要承担更高的风险。

西部证券研报指出，专属商业保险试点产品稳健型账户的保底利率为2%~3%，2021年年化实际收益率为4.5%~6%；银行理财试点产品的业绩比较基准为5%~8%；养老基金的比较基准多为沪深300及中债指数的加权均值。

明明债券研究团队预测，考虑到个人养老金的目标客户大多风险偏好较低，与银行的养老理财和养老储蓄产品较为适配，因此在开始阶段，预计养老理财和养老储蓄将占据绝大多数个人养老金的配置。但随着投资者知识和理念的加强，收益更高的养老目标基金份额将会上升。预计到2035年，养老理财、养老储蓄、养老目标基金和个人养老保险的配置比例分别为30%、25%、20%、10%，其余15%将配置其他符合要求的资管产品。

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四大行率先试点特定养老储蓄 利率略高于5年定存

作者：新浪财经

发布时间：2022-08-02 10:21

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来源：中国经营网

从养老理财发行机构扩容，到个人养老金制度推出，再到养老储蓄试点，今年以来，我国养老金融体系正在加速完善。

近日，银保监会和人民银行联合发布《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》（以下简称“《通知》”），启动特定养老储蓄试点。《通知》明确，自2022年11月20日起，由工、农、中、建四家大型银行在合肥、广州、成都、西安和青岛五个城市开展特定养老储蓄试点，单家银行试点规模不超过100亿元，试点期限为1年。

相较于养老理财、养老保险等产品，养老储蓄更加强调低风险的特点，互相补充，更能满足老龄群体多元化的金融需求。

期限、利率、品种三方面不同于一般储蓄

根据中国养老金融50人论坛（CAFF50）发布的《中国养老金融调查报告（2021）》显示，超过半数的调查对象选择银行存款作为财富积累的手段。中国银行研究院博士后杜阳认为，此次特定养老储蓄试点工作的开展将有助于织牢兜底性养老服务网，促进和规范发展第三支柱养老金融供给。

招联金融首席研究员董希淼分析称，与一般的储蓄存款相比，特定养老储蓄产品具有期限长、品种多、利率高等三个特点。

《通知》指出，特定养老储蓄产品包括整存整取、零存整取和整存零取三种类型，产品期限分为5年、10年、15年和20年四档，产品利率略高于大型银行5年期定期存款的挂牌利率。储户在单家试点银行特定养老储蓄产品存款本金上限为50万元。

《中国经营报》记者梳理发现，目前四大国有银行公示的5年期定期存款利率均为2.75%；5年零存整取、整存零取存款利率为1.55%。

中金公司分析认为，与其他养老金融产品对比，特定养老储蓄产品利率相对偏低。目前个税递延型商业养老保险中，收益确定型和收益保底型产品保底利率主要为3.5%和2.5%，首批试点的专属商业养老保险稳健型账户保底利率为2%~3%，养老理财产品业绩比较基准为5%~8%。

针对特定养老储蓄产品，比较适合拥有长期闲置资金的稳健型或保守型投资者参与。西部证券在研报中指出，银行系产品中，养老储蓄产品聚焦低风险偏好客群需求，与银行个人客户匹配度高，预计客户转换成本最低；养老理财产品对风险偏好更高的客群实现有效覆盖。拉长期限来看，随着投资者教育的持续深入，产品的长期收益率表现及收益的稳定性为吸引客户的核心优势。

满足多样化养老需求

业内人士认为，特定养老储蓄产品的出现，可以起到拓宽投资者投资渠道的作用，并进一步丰富第三支柱养老金融产品的供给。

“当前我国三支柱养老金融体系发展不平衡问题较为突出。”杜阳指出，第一支柱方面，根据《2021年度人力资源和社会保障事业发展统计公报》披露的数据，截至2021年末，参加基本养老保险人数突破10亿人，占15岁以上总人口数的比重接近90%；第二支柱方面，截至2021年末，全国有11.75万户企业建立企业年金，参加职工2875万人，年末企业年金投资运营规模2.61万亿元；第三支柱方面，主要有养老储蓄、商业养老保险以及养老理财等金融产品，但上述产品均处于发展阶段，规模较小，难以满足老龄群体的多元化金融需求。

从目前已正式发行的养老金融产品来看，养老理财销售火爆。7月30日，银保监会副主席梁涛在“2022青岛·中国财富论坛”上透露道，去年以来，银保监会正式启动养老理财产品试点，目前已有23.1万名投资者累计认购养老理财超过600亿元。

另外，《通知》要求试点银行做好产品设计、内部控制、风险管理和消费者保护等工作，保障特定养老储蓄业务稳健运行。其中，要充分发挥商业银行储蓄业务优势，推出符合长期养老需求、充分体现养老功能的特定养老储蓄产品，推动特定养老储蓄业务规范健康发展，满足人民群众差异化养老金融需求。

对此，杜阳表示，试点银行应抓住机遇，充分发挥试点银行在客户、渠道、资金、技术等方面的优势，在对老龄群体进行精准画像的基础上，突出特定养老储蓄产品的养老属性。“同时，做好养老储蓄业务风险管理，建立注重长期收益与风险考量的产品体系，根据不同的风险偏好、财富积累、收入现金流等特征，形成差异化、系统化产品组合，进一步强化养老储蓄产品稳健性、长期性以及普惠性特点。”

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四大行率先试点 特定养老储蓄将面市

作者：中国经营报

发布时间：2022-08-06 03:09

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本报记者 张漫游 北京报道

继养老理财产品之后，又一养老储备产品——“特定养老储蓄产品”即将于2022年11月20日起，由工、农、中、建四家大型银行在合肥、广州、成都、西安和青岛五个城市开展试点。

从养老理财发行机构扩容，到个人养老金制度的推出，再到特定养老储蓄试点，今年以来，我国养老金融体系正在加速完善。

近年来，伴随我国人口老龄化程度不断加深，养老金话题日渐引人关注。长期以来，我国养老体系三支柱发展不均衡，过度依赖第一支柱，导致第二三支柱发展缓慢，且我国养老资金运用规模有限、运营效率不足的问题亦逐步显现，加速完善我国养老金融体系建设迫在眉睫。

养老第三支柱再添新品

近日，中国银保监会和中国人民银行联合发布《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》（以下简称“《通知》”），启动特定养老储蓄试点。《通知》明确，单家银行试点规模不超过100亿元，试点期限为一年。

与一般的储蓄存款相比，招联金融首席研究员董希淼分析称，特定养老储蓄产品具有期限长、品种多、利率高等特点。

《通知》指出，特定养老储蓄产品包括整存整取、零存整取和整存零取三种类型，产品期限分为5年、10年、15年和20年四档，产品利率略高于大型银行五年期定期存款的挂牌利率，储户在单家试点银行特定养老储蓄产品存款本金上限为50万元。

《中国经营报》记者梳理发现，目前四大国有银行公示的5年期定期存款利率均为2.75%。

中国养老金融50人论坛（CAFF50）发布的《中国养老金融调查报告（2021）》显示，超过半数的调查对象选择银行存款作为财富积累的手段，其次是商业养老保险（27.98%）、银行理财（26.27%）、房产（21.69%）、基金（15.59%），也有部分调查对象通过企业年金和职业年金、股票、信托、国债等方式进行养老财富储备。

中国银行研究院博士后杜阳认为，此次特定养老储蓄试点工作的开展，将有助于织牢兜底性养老服务网，促进和规范发展第三支柱养老金融供给。

第七次人口普查结果显示，我国60岁及以上人口已达2.64亿，占总人口的18.7%，其中65岁及以上人口超1.9亿，占总人口的13.5%。随着我国的人口老龄化趋势逐渐加深，人民群众的养老需求日益增长，第三支柱养老金融供给不足的情况逐渐凸显。

“目前，我国三支柱养老金融体系发展不平衡问题较为突出。”杜阳指出，在第一支柱方面，根据《2021年度人力资源和社会保障事业发展统计公报》披露的数据，截至2021年末，参加基本养老保险人数突破10亿人，占15岁以上总人口数的比重接近90%；第二支柱方面，截至2021年末，全国有11.75万户企业建立企业年金，参加职工2875万人，年末企业年金投资运营规模为2.61万亿元；第三支柱方面，主要有养老储蓄、商业养老保险以及养老理财等金融产品，但上述产品均处于发展阶段，规模较小，难以满足老龄群体的多元化金融需求。

中国保险行业协会发布的《中国养老金第三支柱研究报告》预测，未来5～10年时间，我国养老金缺口将扩大至8万亿～10万亿元。

另外，《通知》还要求试点银行做好产品设计、内部控制、风险管理和消费者保护等工作，保障特定养老储蓄业务稳健运行。其中，要充分发挥商业银行储蓄业务优势，推出符合长期养老需求、充分体现养老功能的特定养老储蓄产品，推动特定养老储蓄业务规范健康发展，满足人民群众差异化养老金融需求。

收益率和稳定性是核心

4月21日，国务院办公厅发布《关于推动个人养老金发展的意见》（以下简称“《意见》”），确定了我国个人养老金制度的参加范围、制度模式等，标志着探讨多年的养老金第三支柱建设有了实质性进展，社保基金、公募基金公司、保险公司、银行理财子公司将更加深入地参与到个人养老金建设中。

在监管层的呼吁下，近年来，养老金融产品日益丰富，包括养老理财、特定养老储蓄、养老保险、养老目标基金等。

除养老储蓄外，各家金融机构已经对养老产品展开了积极布局。如7月30日，银保监会副主席梁涛在“2022青岛·中国财富论坛”上透露，去年以来，银保监会正式启动养老理财产品试点，目前已有23.1万投资者累计认购养老理财超过600亿元；截至今年一季度末，交通银行旗下交银基金发行的两只养老目标基金规模超225亿元，市场规模占比超21%。

中金公司分析认为，与其他养老金融产品对比，特定养老储蓄产品利率相对偏低。目前个税递延型商业养老保险中，收益确定型和收益保底型产品利率主要为3.5%和2.5%，首批试点的专属商业养老保险稳健型账户保底利率为2%～3%，养老理财产品业绩比较基准为5%～8%。

针对特定养老储蓄产品，比较适合拥有长期闲置资金的稳健型或保守型投资者参与。西部证券研报指出，银行系产品中，养老储蓄产品聚焦低风险偏好客群需求，与银行个人客户匹配度高，预计客户转换成本最低；养老理财产品对风险偏好更高的客群实现有效覆盖。拉长期限来看，随着投资者教育的持续深入，产品的长期收益率表现及收益的稳定性成为吸引客户的核心优势。

针对养老理财产品，融360数字科技研究院分析师刘银平分析称，养老理财产品的优势在于比储蓄产品、普通理财产品收益更高，且净值波动整体不大，风险相对可控。

“养老理财产品采用收益平滑基金模式作为特别风险管理或风险保障机制，同时可以投资非标产品并采取摊余成本法估值，使得净值波动大大降低，回撤幅度大幅缩小，有助于鼓励投资者长期持有。”中信证券明明债券研究团队分析指出。

对于养老保险和养老目标基金产品，刘银平认为，养老保险的优势在于起步较早，已经有了较为丰富的投资经验和成熟的客群，产品稳定性也相对较高；养老目标基金的优势在于投资回报率可能更高，不过投资者也要承担更高的风险。

西部证券研报指出，专属商业保险试点产品稳健型账户的保底利率为2%～3%，2021年年化实际收益率为4.5%～6%；银行理财试点产品的业绩比较基准为5%～8%；养老基金的比较基准多为沪深300及中债指数的加权均值。

明明债券研究团队预测，考虑到个人养老金的目标客户大多风险偏好较低，与银行的养老理财和养老储蓄产品较为适配，因此在开始阶段，预计养老理财和养老储蓄将占据绝大多数个人养老金的配置。但随着投资者知识和理念的加强，收益更高的养老目标基金份额将会上升。预计到2035年，养老理财、养老储蓄、养老目标基金和个人养老保险的配置比例分别为30%、25%、20%、10%，其余15%将配置其他符合要求的资管产品。

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四大行开展养老储蓄试点 期限长保本保息

作者：凤凰网房产

发布时间：2022-08-06 01:15

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来源： 凤凰网房产

来源：微长寿WeLongevity

近日，银保监会和人民银行发布通知，明确在中国银行、工商银行、建设银行、农业银行开展特定养老储蓄的试点。

画个重点：期限长、利率高、保本保息。

具体来看通知：为贯彻落实党中央、国务院关于规范发展第三支柱养老保险的决策部署，加快推进商业养老金融业务发展，进一步丰富养老金融产品供给，满足人民群众多样化养老需求，近日，银保监会和人民银行联合发布了《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》（以下简称《通知》），启动特定养老储蓄试点。

01

四大银行 五个城市

通知明确，从今年11月20日起，由工商银行、农业银行、中国银行和建设银行在合肥、广州、成都、西安和青岛市五个城市开展特定养老储蓄试点。试点期限暂定一年。

本次试点是通过四大国有银行开展的，特定养老储蓄的规模一家银行只有100亿，合计是400亿。

02

利率高 安全性高

产品品种：整存整取、零存整取和整存零取。

产品期限：分为5年、10年、15年和20年四档。

产品利率：略高于大型银行五年期定期存款的挂牌利率。

储户在单家试点银行特定养老储蓄产品存款本金上限为50万元。

四大国有银行管理着近百万亿的资产，区区400亿，相对非常安全。

03

与普通储蓄有何不同？

1.存款期限不同

目前各家银行的定期存款期限主要有6种不同的期限，分别为三个月、六个月、一年、两年、三年、五年。

而养老储蓄的期限主要有4种，分别为五年、十年、十五年、二十年。

养老储户的存款时长要比定期存款的长。

2.存款利率水平不同

当前国有银行定期存款的年利率水平普遍都低于4%。

三年期定期存款四大行的利率上限一般会在3.25%左右。如果是大额存单的话，利率上限大约是3.35%。

养老储蓄由于存款期限较长，存款利率水平自然也是要高于定期存款的，如果是存款时间长达20年的养老储蓄，预计存款利率会在3.5%~4%左右吧。

具体有多少，要到11月份正式上线才能有准确消息。

04

为何要选择这5座城市？

复旦大学金融研究院研究员 董希淼：

本次试点在合肥、广州、成都、西安和青岛五个城市开展，试点城市涵盖华东、华南、西南和西北地区，有助于通过试点了解和掌握不同区域储户对养老储蓄的需求。

四家大型银行机构网点多，线上线下服务渠道丰富，存量客户群体庞大，在四家大型银行率先进行养老储蓄试点，有助于更好地满足广大居民对养老储蓄的需求，最大限度地方便更多的居民办理养老储蓄业务。

05

养老储蓄与定期存款，哪个更划算？

存款利率方面，养老储蓄确实要比普通的定期存款更有优势，而且还有可能享受一定的福利。

从经济上来看，银行存款利率可能会越来越低，以后靠定期存款来养老，可能会很难。

总体来看，养老储蓄是有一定优势的，但至于如何选择，还是要根据自身实际情况来决定。

作为老年人的你，会考虑养老存款吗？

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金融报道｜四大行即将试点养老储蓄业务 个人养老金四类可投资产品全聚齐

作者：财经网

发布时间：2022-08-04 19:44

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钱晓睿/文

近年来，监管多次发声将推出银行养老储蓄试点。如今在个人养老金账户制落地三个月后，特定养老储蓄试点明确将于今年11月左右启动。银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金四类个人养老金可投资产品，均已齐聚商业养老金融赛道。

从存款期限来看，特定养老储蓄产品投资期限较长，最长达到20年，而目前我国银行定期存款最长为5年。同时收益较为稳定，主要面向风险偏好低的客群，专家指出，在存款利率波动的情况下，对保证未来养老需求具有一定帮助。

伴随着养老金融产品的不断丰富，养老金第三支柱也将迎来广阔的发展空间，据券商机构测算，5年内个人养老金累计规模增量将增长至8422亿元，10年内第三支柱养老金累计规模增量将达到3万亿元之上。

特定养老储蓄试点启动 满足多样化养老需求

7月29日，银保监会和人民银行联合发布《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》（以下简称《通知》），启动特定养老储蓄试点。

《通知》明确，由工、农、中、建四家大型银行在合肥、广州、成都、西安和青岛五个城市开展特定养老储蓄试点，单家银行试点规模不超过100亿元，试点期限为一年。鉴于试点银行系统改造需要一定时间，试点开始时间为2022年11月左右。

值得注意的是，去年以来，监管已多次“预告”将设立特定养老储蓄试点。

2021年10月21日，银保监会办公厅主任王朝弟在国新办新闻发布会上提到，银保监会把发展系列养老金融产品作为我们国家完善多层次、多支柱养老保险体系的重要内容来抓，第一个方面是积极开展养老理财试点；第二个方面是积极巩固现有的养老金融产品；第三个方面是正在研究推动养老储蓄业务试点。

王朝弟指出，我国是一个储蓄大国，如何通过开办专门的养老储蓄业务，来丰富养老保险体系建设，也是一项重要工作。银保监会目前正在与相关部门共同研究细化方案，通过这项改革来满足人民群众多样化的养老需求，为促进共同富裕和老有所医、老有所养奠定更好的基础。

今年3月，银保监会主席郭树清透露称，养老储蓄试点即将启动，面向中低收入人群的商业养老金业务也正在抓紧筹备。

5月10日，银保监会再次发文明确，支持和鼓励银行保险机构依法合规发展商业养老储蓄、商业养老理财、商业养老保险、商业养老金等养老金融业务，向客户提供养老财务规划、资金管理、风险保障等服务，逐步形成多元主体参与、多类产品供给、满足多样化需求的发展格局。

可见，养老储蓄试点的启动筹备已久，对于推进第三支柱养老保险的规范发展具有重要意义。

在《通知》中，银保监会表示，商业养老金融是第三支柱的重要组成部分，开展特定养老储蓄试点有助于推进养老金融改革工作，丰富第三支柱养老金融产品供给，进一步满足人民群众多样化养老需求。

投资期限最长达20年 面向低风险偏好客群

《通知》显示，特定养老储蓄产品包括整存整取、零存整取和整存零取三种类型，产品期限分为5年、10年、15年和20年四档，产品利率略高于大型银行五年期定期存款的挂牌利率。储户在单家试点银行特定养老储蓄产品存款本金上限为50万元。

从存款期限来看，特定养老储蓄产品投资期限较长，最长达到20年，而目前我国银行定期存款最长为5年。在“长期限”特征下，收益率也较为稳定，普遍低于其他养老金融产品。

据财经网金融了解，目前，工商银行、建设银行五年期整存整取利率分别为3.15%、2.75%，零存整取、整存零取利率均为1.55%。而银行养老理财产品的业绩比较基准集中在5%-8%之间，专属商业养老保险2021年稳健型、进取型账户的结算利率分别为4%~6%、5%~6.1%。

招商证券首席分析师廖志明指出，与普通储蓄产品相比，特定养老储蓄产品投资期限较长，与其他养老金融产品相比，收益较为固定，而且保本，在存款利率波动情况下，对于保证未来养老需求具有一定帮助。

西部证券在研报中分析称，银行系产品中，养老储蓄产品聚焦低风险偏好客群需求，与银行个人客户匹配度高，预计客户转换成本最低；养老理财产品对风险偏好更高的客群实现有效覆盖。拉长期限来看，随着投资者教育的持续深入，产品的长期收益率表现及收益的稳定性为吸引客户的核心优势。

金乐函数分析师廖鹤凯也向财经网金融介绍，养老储蓄产品安全性高，投资门槛低，投资者的专业性要求低，投资期限长，选择品质多，优于定期存款的收益，未来可以抵扣税款，兼顾了普惠性和养老性。主要面对对象是中年人构成的职工家庭、长期投资者、自由职业者低风险保障性配置的需求。

财经网金融了解到，“保本保收益”的养老储蓄产品也具有广泛的客户需求。此前，中国养老金融50人论坛发布的《中国养老金融调查报告2021》显示，从养老财富储备方式来看，有50.81%的调查对象养老投资/理财的主要偏好是银行存款，其次是商业养老保险（27.98%）、银行理财（26.27%）、房产（21.69%）、基金（15.59%）。

对于促进特定养老储蓄业务规范健康发展，廖志明认为，银行发展养老储蓄产品，要考虑到成本的问题，这类产品对于银行来说也是负债的来源，由于期限较长，如果发展得太多、利率定得太高，对息差可能会造成一定影响，经营压力也会加大，因此银行要结合其负债情况，综合考量如何定价。

廖鹤凯则表示，银行机构需要优化产品设计，做好相关业务的客户指引，明确告知养老储蓄业务方案的特点，严格防控养老储蓄业务的风险。

政策推动养老金第三支柱发展 养老金融产品供给日益丰富

据财经网金融了解，我国养老保障体系包括三支柱，第一支柱为政府主导的城镇职工基本养老保险和城乡居民基本养老保险；第二支柱为由单位主导的职业养老金，包括企业年金和职业年金；第三支柱则是由个人主导的个人养老金，包括商业养老保险和其他金融机构提供的养老金融产品。

近年来，我国老龄化程度不断加深。根据国家统计局公布的2021年最新数据，65岁及以上人口为20056万人，占全国人口的14.2%，这是中国65岁及以上人口占比首次超过14%。此外，截至2020年末，我国老年抚养比（65岁及以上老龄人口占15-64岁劳动人口比重）为19.7%，根据联合国预测，该比例2050年将提高超2倍至43.6%。

在此背景下，养老保障“第三支柱”的发展尤为重要。天风证券在研报中指出，养老金第一支柱带来的财政压力与日俱增，企业年金和职业年金则有着覆盖面窄、惠及人群有限的不足之处。为了应对日益严重的人口老龄化和下滑的全国人口出生率，发展个人养老金势在必行。

今年4月，国务院办公厅发布《关于推动个人养老金发展的意见》，明确个人养老金实行个人账户制，参加人每年缴纳个人养老金的上限为12000元，投资范围拓展至多种金融产品。

财经网金融注意到，在《意见》发布前，计入养老金第三支柱的仅有个税递延型养老保险，而《意见》发布后，个人养老金资金账户购买的产品均享有税收优惠，可购买的产品包括银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金等。

伴随着养老储蓄试点的启动，养老金融产品得到进一步补充，个人养老金四类可投资产品相关规定也均已出炉，将满足投资者多样化的养老需求。

据财经网金融梳理，养老保险方面，2018年5月，个人税收递延型养老保险试点启动；2021年6月，专属商业养老保险试点启动；今年3月，专属商业养老保险试点区域扩大至全国。

养老理财试点也在不断扩容，2021年9月，银保监会选择“四地四机构”启动养老理财产品试点，并于今年3月将试点范围扩大至“十地十机构”，截至目前已有23.1万投资者累计认购养老理财超过600亿元。

此外，个人养老金制度落地以后，今年6月，证监会就《个人养老金投资公开募集证券投资基金业务管理暂行规定（征求意见稿）》向社会公开征求意见，明确个人养老金投资公募要点。

与此同时，第三支柱个人养老金也将具备广阔的发展空间。据银保监会披露截至2021年10月末，个税递延养老保险累计实现保费收入近 6 亿元，参保人数 5.1 万人。而据兴业证券测算，5年内个人养老金累计规模增量将增长至8422.42亿元，10年内第三支柱养老金累计规模增量将达到30882.21亿元。

中金公司还分析称，尽管从潜在收入贡献来看，个人养老金对产业链机构的增量相对有限，但通过满足客户养老刚性需求，有助于金融机构财富管理客户基础的扩大、用户粘性的增强以及品牌效应提升下带来额外的资金及服务需求。

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养老储蓄试点来了，四大行将在特定城市开展！来看看详细介绍

作者：冰雪财经

发布时间：2022-08-01 17:11

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#MCN共建计划#

对于退休人员来说最在乎的应该是什么？我想很多人第一时间想到的应该就是“养老金”，作为保障退休人员基本生活的养老金，大家对于它的关注热度近几年一直都在上升当中。

养老金指的是职工人员缴纳社会保险，等到一定退休年龄是就可以申请养老金了。对于退休职工来说，如何去保管自己的养老金也是一件非常重要的事情，毕竟养老金发下来之后也不可能全部花完。

因此，为了人们的养老金能够更好的更安全的储蓄，国家目前推出了特定养老金的试点储蓄工作。那么，具体的养老金试点储蓄政策又是怎样的呢？

四大行储蓄定点“开展”

首先，最新政策规定自今年11月份起，会在全国各地的四大银行开展特定的储蓄试点。据了解，目前的试用期限暂定为一年，暂定进行试点的养老金金额将会被控制在100亿人民币以内。

接下来就让我们一起来看一下具体的试点政策是怎样的，以及怎么才能参加养老金储蓄的试点呢？

目前关于养老金试点的利息肯定是大家最关心的问题，据了解养老金储蓄的利息暂定为2.75%，但是随着储蓄年限的增加以及储蓄养老金的金额不同，养老金储蓄的利息可能也会不同。目前的2.75%只是计算的储蓄5年的利息，对于那些养老金比较高的退休人员来说，存的时间越长拿到的利息也就越多。

但是值得注意的是，此次试点的金额是有上限的，试点的最高储蓄金额是50万，如果想要储蓄的更多恐怕就不行了。对于退休人员来说，养老金储蓄政策无疑是个好消息，毕竟钱花不完放在那里也是闲着的。尤其是对于那些退休金比较高的人员来说，将养老金存在银行里一定可以获得一笔不小的收入。

养老金储蓄早有“苗头”

其实早在今年5月份的时候，各大银行就已经开始着手宣传养老金储蓄的事情了。要知道，中国目前储蓄的最长时间就是5年，如果想要继续存钱的话只能将存的钱取出来之后再存了。如今有了养老金储蓄政策之后，退休人员可以将钱存上5年，10年甚至是更长时间。

因此，推行养老金储蓄政策也算是一种比较顺应民心的事情了。但是是否要将自己的养老金储存到银行里，最终还是要本人去决定的。

推行养老金储蓄政策目前已经成为了大势所趋，不管是对于储户还是银行来说，将养老金存蓄到银行里还是一种比较保险的方式。只不过目前的试点工作才刚刚开始，具体的效果怎样还是需要看后期的一些反馈的。

养老金储蓄的利息以及安全度如今才是人们最担心的问题，毕竟养老金的利益会比一般的储蓄要高一些，那么高利息的同时会不会存在着高风险呢？

目前人们最担心的就是养老金的储蓄问题，如果银行能够保障这一安全性的同时还能够让人们获得一定的好处，想必会有更多的人愿意将养老金存到银行里面吧！同时也要提醒那些退休人员，养老金储蓄对于任何人来说都是一件大事，一定要三思而后行。综合考虑自己的实际情况之后再做决定，同时银行在开展试点工作的时候也一定要和老年人说清楚养老金储蓄

的相关规定，以免退休人员对此事理解不全面而盲目的进行储蓄。

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工商银行等四大行率先试点特定养老储蓄

作者：和讯网

发布时间：2022-08-01 08:43

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近日，银保监会和人民银行联合发布了《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》（以下简称《通知》），启动特定养老储蓄试点。《通知》明确，自2022年11月20日起，由工商银行、农业银行、中国银行(601988)和建设银行在合肥、广州、成都、西安、青岛开展特定养老储蓄试点。试点期限暂定一年。试点阶段，单家试点银行特定养老储蓄业务总规模限制在100亿元人民币以内。专家表示，特定养老储蓄试点有助于进一步丰富养老金融产品供给，与银行养老理财产品、养老保险产品和养老基金产品等形成补充。（中国小康网综合新华网(603888)、人民网(603000)）

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四大行五城启动试点养老储蓄 进一步丰富养老金融产品供给

作者：中国科技投资财经号

发布时间：2022-08-09 17:49

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国有四大行率先在五城启动养老储蓄试点，第三支柱养老金融体系再添新产品

《中国科技投资》张婷 龙秋月

近日，为加快推进商业养老金融业务发展，进一步丰富养老金融产品供给，银保监会和人民银行联合发布《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》（以下简称《通知》），启动特定养老储蓄试点。《通知》明确，由中国银行(601988.SH)、农业银行(601288.SH)、工商银行(601398.SH)、建设银行(601939.SH)四家大型银行在合肥、广州、成都、西安、青岛五个城市开展特定养老储蓄试点，试点期限暂定为一年。

今年5月，银保监会发布《关于规范和促进商业养老金融业务发展的通知》，支持和鼓励银行保险机构依法合规发展商业养老储蓄、商业养老理财、商业养老保险、商业养老金等养老金融业务。随着养老储蓄试点的启动，个人养老金融体系产品供给日益充足。

养老储蓄试点

《通知》显示，在特定养老储蓄业务试点阶段，单家银行试点总规模不超过100亿元，即本次养老储蓄业务在四大行五个城市试点的总规模为400亿元。储户在单家试点银行养老储蓄产品存款本金上限为50万元。

具体来看，特定养老储蓄产品包括整存整取、零存整取、整存零取三种类型，产品期限分为五年、十年、十五年、二十年等四档，利率水平略高于大型银行五年期定期存款的挂牌利率。目前，四大行整存整取、零存整取、整存零取的五年期挂牌年利率分别为2.75%、1.55%、1.55%。

存期方面，整存整取的存期一般为三个月、六个月、一年、两年、三年、五年，零存整取、整存零取的存期一般为一年、三年、五年。此次，养老储蓄新增了十年、十五年、二十年三个新存期。

冠苕咨询总经理、资深金融监管政策专家周毅钦告诉《中国科技投资》记者，“特定养老储蓄是全新的存款产品，可以把特定养老储蓄理解为拉长版的定期储蓄。养老储蓄产品率先选择在四大行试点，也是考虑到大型商业银行经营情况稳定、风险控制良好、客户群体广泛等诸多因素。从风险角度来说，养老储蓄产品试点期有大行加持以及存款保险制度护驾，安全性很高。”

四川天府健康产业研究院首席专家孟立联向记者表示，“养老储蓄本质上还是一种储蓄产品。与其他储蓄品种对比，养老储蓄性质特定，以养老为目的。正是如此，养老储蓄利率略高且安全，所以对承受风险能力较低的老年人来说还是具有吸引力的。我国老年人是拥有金融资产较多、实物资产规模较大、比例较高的群体。因此，盘活老年人金融资产，对于提振消费、加速构建国内循环主体国际国内双循环经济格局具有重要意义。”

“收益方面，养老储蓄产品最长期限为二十年，这也是目前传统存款产品所没有的定价期限。按照定价模型来说，理论上应该比目前五年期限产品定价稍高。近期发售的储蓄国债三年期、五年期票面年利率分别为3.35%、3.52%，某国有大行在售的三年期大额存单年利率为3.25%。由于十年、十五年、二十年期限的较少，短期内较难有对应高收益，所以从定价的角度，储蓄国债、五年期定期存款可以提供一定的定价参考，预计十年、十五年、二十年期限的利率基本上较五年期边际上稍高。”周毅钦补充分析道。

RFP国际注册理财师学会讲师王诗文向《中国科技投资》记者分析道，“由于基础市场利率的走低，加之超长期限的养老储蓄降低了存贷期限错配，对应的高收益资产又非常稀缺。因此，我个人觉得，即使银行有一些关于养老储蓄的利率定价权限，也很难出现明显高于储蓄国债、五年期定期存款、协议存款很多的养老储蓄利率。”

周毅钦还表示，“此外，符合银保监会规定的银行理财、储蓄存款、商业养老保险等运作安全、成熟稳定、标的规范、侧重长期保值的满足不同投资者偏好的金融产品可纳入个人养老金投资范围，还可以享受国家规定的税收优惠政策。即投资者不仅可以通过银行直接购买养老储蓄产品，还可以通过个人养老金账户购买养老储蓄产品，可额外享受税延优惠政策。税延即现在的税先免掉，延期到日后再缴纳。由于时间价值的存在，日后缴纳的税收折现到现在，最后体现出节税的效果”。

此外，《通知》要求试点银行做好产品设计、内部控制、风险管理和消费者保护等工作，保障特定养老储蓄业务稳健运行。鉴于试点银行系统改造需要一定时间，试点开始时间为2022年11月20日。

养老金融产品供给日益充足

目前，监管部门推出的第三支柱养老金融产品分别为养老储蓄、养老理财、养老保险、个人养老金等。2021年5月，银保监会发布《关于开展专属商业养老保险试点的通知》，由六家人身险公司在浙江省（含宁波市）和重庆市开展专属商业养老保险试点，试点期限暂定一年。2021年9月，银保监会发布《关于开展养老理财产品试点的通知》，选择四地四家机构进行试点。目前，养老理财产品试点扩容至十地十机构。2022年4月，国务院办公厅《关于推动个人养老金发展的意见》，标志着个人养老金制度逐步落地。随着养老储蓄试点启动，个人养老金融体系产品供给日益充足。

投资期限及收益方面，上述的养老储蓄产品期限分别为五年、十年、十五年、二十年，利率略高于大型银行五年期定期存款的挂牌利率。养老理财产品投资期限普遍为五年，业绩比较基准区间普遍在4.8%-8%。养老保险产品采取保底利率+浮动利率的收益模式，其中，稳健型账户的保底利率为2%-3%，进取型账户的保底利率为0%-1%，每年公布浮动结算利率；被保人可在60岁后根据自身情况进行选择十年、十五年、二十年以及领取终身的选项。

风险方面，养老储蓄产品的发行方为国有商业银行，本质上仍属于存款产品，具有安全保本、收益稳定的特点。养老理财产品的发行方为商业银行理财子公司，属于非保本理财产品，风险等级为中低风险，投资性质为固定收益类或混合类产品，并在投资中设置收益平滑机制，降低净值波动。养老保险产品的发行方为保险公司，具有保底利率，在此基础上还有浮动收益，本质上是一种保本型的类固收金融投资产品。

另外，个人养老金实行个人账户制度，缴费完全由参加人个人承担，参加人每年缴纳个人养老金的上限为1.2万元。账户资金用于购买符合规定的银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金等金融产品。参加人不仅可以自主选择，还可以进行短期、中期、长期的组合，并承担相应的风险。

王诗文亦向《中国科技投资》记者表示，“从完善多元化养老体系建设角度看，金融机构间的竞争也会日趋激烈。从三支柱建设发展的阶段看，该阶段的资金仍主要流向养老储蓄、养老理财等中低风险的养老主题金融产品。随着第三支柱养老体系的逐步成熟与完善，未来中长期市场结构不排除向中高风险产品偏移，从而满足投资者更加多元化的养老资金长期规划。”

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四大行特定养老储蓄试点真的来了，你存了没？

作者：老狼聊财经

发布时间：2022-08-01 09:47

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2021年10月份，银保监会在国新办举行的发布会上预告“正在研究推动养老储蓄业务试点”，当时在市场上引发关注，不过后续一直没有落地的消息，终于就在前天，7月29日，银保监会和人民银行联合发布《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》，正式启动特定养老储蓄试点。根据通知，这次参与试点可以简单地概括为：五地、四点；即2022年11月20日起，由工商银行、农业银行、中国银行和建设银行在合肥、广州、成都、西安和青岛市开展特定养老储蓄试点。目前的试点期限暂定一年，试点期间，单家试点银行特定养老储蓄业务总规模限制在100亿元人民币以内。那什么是养老储蓄呢？其实养老储蓄与我们目前的定期存款存款本质上没有什么太大的区别，两者最主要的差别在于期限，根据通知：目前特定养老储蓄产品包括整存整取、零存整取和整存零取三种类型，产品期限分为5年、10年、15年和20年四档，产品利率略高于大型银行五年期定期存款的挂牌利率。众所周知，自2015年利率市场改革后，人行发布的基准利率表中最长的就只有3年期的定期存款利率（虽然部分银行有发行5年期的利率，但这只是银行自身的行为）。而养老储蓄属实配得上“养老”二字，毕竟其期限最短的为5年，最长的为20年，20年期，实在是一个难以想象的期限了！四大行还好，如果是其他中小银行，20年后说不定都已经不在了！受限于100亿元规模的限制，此次储户在单家试点银行的特定养老储蓄产品存款本金上限为50万元。当然设定50万元或许与《存款保险条例》的赔付上限50万元有一定的关系，毕竟养老储蓄如同养老保险一般是很多人的“命钱”，有《存款保险条例》的加持，最少本金的安全性有绝对的保障！养老三重体系目前我国的养老保险体系主要由三方面构成。第一支柱是基本养老保险，为主体部分，截至2022年6月末，参保人数已达到10.3亿人（含城乡居民养老保险以及城镇职工养老保险）；第二支柱是企业年金和职业年金，截至2022年6月末，参加职工达7200万人；第三支柱个人养老金和其他个人商业养老金融业务。对于第一第二支柱，大部分人都不会陌生，但是对于第三支柱，此前国家没有相应的制度安排；个人养老储蓄应该是第一个尝试，属于个人养老金的一个构成部分。毕竟随着老龄化的推进，退休职工的增加，我们养老保险的支出也在不断增加。目前还可以根据物价的上涨程度，每年进行适当的上涨，但可以预计在未来的某天，养老保险的收支肯定无法平衡，入不敷出是可预见的，届时别说每年继续保持上涨，甚至下降都有可能，所以第二第三支柱的养老补充很重要。第二支柱的养老构成主要由企业负担，对于大型企业没有问题，但对于一些中小企业而言，这可是巨大的负担，所以这部分不具有普遍性或者推广性，更为关键可靠的无疑是第三支柱（个人养老金）部分，由个人自行负担，方有可能长久！总结有人会说，个人储蓄除了存款利率高点，好像也没有任何优势了，那我干嘛要买？毕竟这个利率高是长期限的原因，现实也确实如此，所以为了鼓励更多人参加第三支柱的个人老金，目前个人参加个人养老金制度最直接的好处，就是可以享受国家税收优惠政策。所以如果购买养老储蓄（属于个人养老金组成），这个金额是可以抵税的，就好比五险一金一样，可以享受税费优势！话说，你们会买吗？

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